Fachtagung Nachhaltige Finanzwirtschaft

Frühzeitige Befassung mit ESG-Faktoren in Risikoinventur, Strategieprozess und Risikokultur

• ESG-Vorgaben über operative Herausforderungen hinaus durch strategische Weichenstellungen umsetzen sowie enge Verankerung der verbundenen Anforderungen an Aufbau- und Ablauforganisation
• ESG-Risiken in Risikoinventur als Basis für Weiterentwicklung der Risikostrategie: Katalysatorwirkung für nach MaRisk wesentliche Risiken • Abbilden bedeutsamer, teils schwer quantifizierbarer ESG-Risiken, -Risikotreiber und -konzentrationen (z.B. Einstufung von sog. physischer, Transitions- und Reputationsrisiken)
• Nachhaltigkeit als fester Bestandteil des Geschäftsmodells: regulatorische Orientierung im BaFin-Merkblatt • strategische Bestandsaufnahme • Würdigung im Strategieprozess – Existiert eine Nachhaltigkeitsstrategie?
• Erkenntnisse aus dem Strategieprozess: Operationalisierung strategischer Aussagen • Tools zur Bewertung von ESG-Risiken • Beschreibung von Konsequenzen für das Risikotragfähigkeitskonzept • Anpassung von internen Richtlinien und Prozesse sowie Sensibilisierung der Mitarbeiter („gelebte“ Risikokultur)
• Revisionsfeste Dokumentation von organisatorischen und personellen Anpassungen: Aufbau angemessener Dateninfrastruktur • Verankerung der Verantwortlichkeiten in Orga-Richtlinien und Arbeitsanweisungen • Bereitstellen von Nachhaltigkeitswissen

10:15-10:45 Uhr Kaffeepause

Einbindung von Nachhaltigkeitsrisiken ins Risikomanagement sowie deren Bewertung im SREP

• Nachhaltigkeit als wichtiger Bestandteil des Geschäftsmodells: Nachhaltigkeit-/ESG-Risiken als neuer Ausschnitt auf der Risikolandkarte • Verankerung der (neuen) ESG-Risiken in Geschäfts- und Risikostrategie
• Zur Einstufung der Wesentlichkeit von Nachhaltigkeit-/ESG-Risiken in der Risikoinventur: eigene Risikoart oder Komplementärrisiko? • Geschäftsmodellrisiken als besonders betroffene neue Risikoart durch ESG-Faktoren – Beurteilung von Veränderungsprozessen im Geschäftsumfeld auf Basis von Szenarioanalysen
• Nachhaltigkeit-Szenarien: Klimastresstests als sinnvolle, notwendige Ergänzung im Stresstestprogramm? • Simulation angemessener ESG-Stresstests vor Hintergrund häufig fehlender historischer Bewertungsdaten
• Erweiterung bestehender Risikoquantifizierungsverfahren um geeignete Risikoparameter • valide Messung vs. Zukunftsorientierung und mögliche Steuerungsimplikationen • frühzeitige Anpassung des Datenhaushalts
• Nachhaltigkeit in der Gesamtbanksteuerung: Kritische Beurteilung von ESG-Risiken im Risikomanagement – bereits Deckungspotenziale für ESG-Risiken? – und Risikoreporting • Ansatzpunkte für Frühwarnverfahren
• Einfluss von (künftigen) ESG-Risiken auf die Kapitalplanung – Mögliche Umsetzungsansätze in Bezug auf den aufsichtlichen SREP-Zuschlag

12:00-13:00 Uhr Gemeinsames Mittagessen

Integration von ESG-Faktoren und ESG-Risiken in die Kreditanalyse sowie in ESG-Frühwarnverfahren

• Aufsichtliche Neuregelungen zur Nachhaltigkeit im Kreditprozess: u.a. EBA-Leitlinien zur Kreditvergabe und -überwachung • EZB-Leitfaden zu Klima- und Umweltrisiken • künftige Erwartungen der Aufsicht
• Erfassung von ESG-Faktoren im Kreditvergabeprozess bei der Bonitätsbeurteilung und der fortlaufenden Überwachung im Rahmen eines wirksamen nachrichtenbasierten ESG-Frühwarnverfahrens
• Analyse der Auswirkung von ESG-Faktoren auf etablierte qualitative Beurteilungskriterien (z.B. Marktposition, Wettbewerbsfähigkeit, Wertschöpfungskette) – Ergänzung um spezifische ESG-Klassifizierung
• Herausforderungen bei Erweiterung der Kreditscoring-Modelle um ESG-relevante Faktoren: u.a. fehlende repräsentative Zeitreihen • uneinheitliche Kategorien • keine standardisierten Berechnungen für ESG-Ratings
• Planungsrechnungen zur unmittelbaren Analyse der Auswirkung unterschiedlicher ESG-Szenarien auf die Kapitaldienstfähigkeit – Abbildung der Folgen unterschiedlicher Klima-, Umwelt- und sozialer Szenarien
• Inwieweit sind Engagements mit negativem ESG-Profil auszuschließen, obwohl keine wesentlichen ESG-Risiken für Kapitaldienstfähigkeit vorliegen? – Festlegen von Ausschlusskriterien und Sektorengrundsätzen für ESG-kritische Aktivitäten und Geschäftsfelder sowie Dokumentation von ggf. Ausnahmeregelungen

14:15-14:45 Uhr Kaffeepause

Aktuelle Herausforderungen bei der Umsetzung von Nachhaltigkeit im Depot A

• Strategische Einordnung, erforderliche Wesentlichkeitsbetrachtung und daraus resultierende Ableitung von ESG-Kriterien für das Eigengeschäft
• Festlegen des eigenen Ambitionsniveaus: Kann ich als „Vorreiter“ überhaupt Wirkung erzielen? • Welche Relevanz hat unser Eigengeschäft für Nachhaltigkeitsthemen und welche Nachhaltigkeitsthemen wirken auf unser Eigengeschäft?
• Negativ-Screening vs. Impact Investing sowie Selektion nachhaltiger Assets
• Nachhaltigkeitsbewertung und -überwachung: Herausforderungen bei Nutzung externer Nachhaltigkeits-Ratings – Schutz vor und Umgang mit bösen Überraschungen
• Risk-Return-Verhältnis nachhaltiger Kapitalanlagen – (ehrliche) Einschätzung über die Auswirkungen von Nachhaltigkeitskriterien auf Erträge und Risiken im Depot A • Inwieweit finden sich trotz des hohen Investitionsbedarfs ausreichend attraktive Anlagemöglichkeiten, die den Qualitätskriterien für das Eigengeschäft genügen?
• Depot A – Opportunitäten nutzen mit nachhaltigen Publikumsfonds

ca. 16:00 Uhr Ende der Veranstaltung